市场大体忽视美国与伊朗在霍尔木兹海峡周末重新升级的对峙

亚洲市场更新：市场大体忽视了美国与伊朗在霍尔木兹海峡周末重新升级的对峙；美国确认将于周二在伊斯兰堡进行会谈，但伊朗方面尚未给出回应。

总体趋势和动态

- 美国股市结束了历史上最牛市的一个星期，周五晚间，随着伊朗外长宣布（随后迅速得到了特朗普总统的欢迎）霍尔木兹海峡在伊朗一侧“完全开放”，市场如同瓶塞被拔出，股市乐观情绪高涨。油价崩溃了10%，包括货币在内的风险资产也因双重消息飙升。几个小时内，大批停滞的油轮和货船锚定并试图驶入波斯湾。

- 然而，周五的额外涨幅在周一消退，油价重新上涨，因为周五收盘后，与伊朗革命卫队有关的媒体——随后伊朗海军跟进——推翻了外长阿拉赫奇的早期声明（还称他为“白痴”），表示霍尔木兹的交通仍需支付伊朗的通行费，理由是拒绝放弃核问题及资产。一些船只还遭遇了伊朗的炮艇，原本正在移动并准备逃离/进入海湾的船只又立刻返回了原位。伊朗内部的领导层在不同派别间的冲突持续。

- 因此，特朗普重新回到了强硬的压力上，威胁再次轰炸伊朗。[请注意，特朗普总统要求伊朗同意美国条款的截止日期仍为2026年4月22日，目前的为期两周的停火将于该日期到期，特朗普威胁在没有达成协议的情况下恢复轰炸并维持对伊朗港口的封锁]。

- 特朗普在周日表示副总统范斯、维特科夫和库什纳将于周一晚上再次前往巴基斯坦与伊朗进行新一轮谈判。

- 然而，伊朗至今尚未承诺参加伊斯兰堡的谈判，理由是美国向一艘不合规的伊朗船只（图斯卡号）开火并登船，这一举动被伊朗军方称为违反停火。伊朗部队还用无人机攻击了一些美国军舰。

- 自中东危机爆发以来，澳大利亚公司的负面消息不断。NAB银行起初跌幅达到4%（之后收窄），宣布减值，并且西太平洋银行最近警告利率和外汇波动的负面影响。

- Viva Energy [VEA.AU] 对其吉朗炼油厂最近火灾的更新 [~120K桶/日]。预计汽油产量将提升至正常产能的90%以上，直到维修完成。此外，柴油和航空燃料的生产预计将维持在约80%的产能，而石油则在约60%水平。回顾一下，Viva的科里奥（吉朗）炼油厂是澳大利亚剩余的两座运营炼油厂之一，对国家的燃料供应系统至关重要。该厂供应超过50%的维多利亚州燃料和约10%的澳大利亚总燃料。

- 日本公司进一步涨价：（观察近期的价格上涨是否反映在下周发布的东京四月CPI数据中）。东京钢铁将在五月继续涨价。同时，化学品相关的价格通胀已开始影响涂料产品。大日本涂料将因中东影响上涨涂料产品至少15%的价格。[3月23日，三菱气体化学公司宣布将因伊朗冲突进口成本上升提高甲醇价格]。

- 周五晚上日本央行加息的OIS结算概率降低至17.5%（较前一天的19.5%）。

- 泰国政府可能将公共债务上限提高至占GDP的75%（之前为70%）。

- 日产开发了一种新技术，可以将电动车电动机中使用的重稀土元素（如镝和铽）的使用量削减90%，但电动机仍然使用轻稀土元素（如钕和铽）来增加功率密度。

- 中国在与日本日益紧张的局势中，派遣了一小支由最多6艘军舰组成的舰队在太平洋进行演习。中国的两艘航母都不在该编队中，显示出是军事演习。与此同时，美国、日本和菲律宾今天在南海开始大规模演习，参与人数达到1万人。

- 中国央行如预期维持了LPR月度贷款市场报价利率不变。此举是在中国持续“吝啬”的每日OMO注入下，标志着已进行12次注入。在美国财报季进入高潮期，特斯拉成为本周报告财报的首家MAG7公司（4月22日，星期三）。

- 请注意，美国联邦储备新任主席沃什的参议院委员会确认听证会定于周三上午10点（东部时间）举行。

- 美国股市期货在亚洲交易时段下跌0.6%。

展望未来（亚洲为主的重点，使用亚洲时区）

- 4月20日，亚洲第一季度财报继续；（周一晚上，CA 3月CPI）。

- 4月21日，新西兰第一季度CPI和新西兰经济研究所商业信心，英国2月就业情况；（周二晚上，美国3月零售销售）。

- 4月22日，JP 3月贸易平衡，英国3月CPI/PPI，印尼利率决策；（周三晚上）。

- 4月23日，美国-伊朗停火最后期限（亚洲时区），澳大利亚4月初步制造业数据，日本4月初步制造业数据，韩国第一季度初步GDP，全球S&P/HCOB采购经理人指数日，新加坡3月CPI，菲律宾利率决策，台湾3月工业生产；香港3月CPI。

- 4月24日，日本3月CPI，英国3月零售销售，（周五晚上CA 2月零售销售）。

本周亚洲假期

- 本周亚洲没有假期。

头条/经济数据

- （澳）ASX 200开盘下跌0.2%，报8925点。

- （澳）澳大利亚财政部长加拉赫：澳大利亚预算不会成为削减行政障碍的“盛宴” - 澳大利亚媒体（更新）。

- （新西兰）新西兰3月贸易平衡（新西兰元）：+0.7亿新西兰元，较前值-0.4亿新西兰元好。

- （新西兰）新西兰3月非居民债券持有量：58.5%，较前值58.8%略有下降。

- （中国）上海综合指数开盘上涨0.1%，报4053点；（香港）恒生指数开盘上涨0.2%，报26205点。

- （中国）中国央行月度贷款市场报价利率（LPR）设定：维持利率不变；如预期。

- （中国）传言首次筹集外资；寻求超过3亿美元，估值超过100亿美元 - 《信息》杂志（更新）。

- （中国）能源管理局：3月电力消费8595亿千瓦时，同比增长3.5%。

- （中国）中国派遣军舰进行太平洋演习，因与日本的紧张局势上升 - 美国财经媒体。

- （中国）中国工业和信息化部（MIIT）召开会议，讨论太阳能/光伏行业竞争；政府已呼吁“尽一切努力”削减太阳能产能 - 财经媒体。

- （中国）中国半身马拉松在支持国内机器人公司的股价方面显现出利好 - 美国财经媒体。

- （中国）中国将在创纪录的30年期债券发行中开始特别债券销售 - 美国财经媒体。

- （中国）3月稀土磁铁出口：5240吨，环比增长10.5% [已更正]。

- （中国）国产C919预计将于2026年交付，目前已有3个单位在3个月内交付 - 《南华早报》。

- （中国）中国国家媒体：政府将进一步改善政策以更好地调控生猪产能 [周末更新]。

- （中国）中国央行将人民币中间价定为6.8648，较前值6.8622稍微贬值（为4月13日以来的最弱水平）。

- （中国）中国央行公开市场操作（OMO）：注入500亿人民币进行7天逆回购；净金额为0，较之前的200亿人民币回笼有所减少。

- （日本）日经225开盘上涨0.6%，报58821点。

- （日本）日本高市早苗内阁的支持率下降5个百分点，降至66% - 《读卖新闻》。

- （日本）日本较小的反对党[人民民主党]领导人玉木雄一郎建议制定5年的路径，以实现到2030年左右的初级盈余，因利率将面临上升；该党领导人还补充称，提价应“谨慎”进行，并密切关注伊朗战争的影响 - 财经媒体。

- （日本）日本内阁官房长官木原：希望美国和伊朗恢复谈判，达成最终协议。

- （日本）将5月份H型钢价格提高至113,000日元/吨（之前108,000日元/吨）；将热轧卷钢价格提高至98,000日元/吨（之前93,000日元/吨）。

- （日本）大日本涂料将因中东局势将涂料产品价格至少上调15%；引用中东情况。

- （日本）日本2月第三产业指数环比：-0.4%，预计为-0.5%。

- （韩国）韩国股市开盘上涨0.4%，报6214点。

- （韩国）据韩国媒体报道，韩国政府考虑在战争结束后加入“霍尔木兹联盟”。

- （韩国）朝鲜再次发射了一次弹道导弹测试 - 韩国媒体[周末更新]。

- （马来西亚）马来西亚3月贸易平衡（马来西亚林吉特）：246亿，低于预期的259亿。

- （马来西亚）马来西亚经济部长[简报]：今年对于通货膨胀将保持谨慎态度。

- （泰国）根据泰国媒体报道，泰国政府可能将公共债务上限提高至占GDP的75%（之前为70%）；另有报道称，政府计划借款5000亿泰铢以应对“危机”。

- （印度尼西亚）惠誉：印尼的采矿规则变化将在商品价值链中产生不同影响。

- （台湾）台湾据说考虑允许本地上市公司支付以美元计价的股息 - 财经媒体。

- （菲律宾）美国军演主任：美国将派遣约1万名军队参加即将举行的菲律宾军事演习 - 马尼拉评论。

- （美国）据 रिपोर्ट, 高级美国官员表示，如果近期没有突破，伊朗战争可能在接下来的几天内恢复 - Axios [周末更新]。

- （美国）特朗普：“习主席非常高兴霍尔木兹海峡开放和/或迅速开放。我们在中国的会议将是一次特别的会议，潜在的，历史性的。我期待与习主席在一起 — 很多事情将会 [周末更新]。

- （美国）特朗普总统：伊朗决定在霍尔木兹海峡向我们开火——这完全违反了我们的停火 - 在Truth Social上发布（更新）[周末更新]。

- （美国）风险偏好在早期外汇交易中减弱：美元上涨，周六早上伊朗再次宣称霍尔木兹海峡关闭，理由是持续的美国封锁。

- （美国）报道称，美国贸易官员正在考虑更严格的美墨加协议汽车进口规则，包括修订最低汽车零部件门槛以促进国内产业 - 媒体[周末更新]。

- （美国）特朗普签署行政令，加快获取有关迷幻药物研究的通道 [周末更新]。

- （美国）美国在加勒比海攻击了一艘船只；报告三人遇难 - 财经媒体。

- （欧洲）欧洲天然气期货上涨最多达到9.8%，因伊朗关闭霍尔木兹海峡 - 财经媒体。

- （欧洲）欧洲央行的德马尔科（马耳他，鸽派）：市场押注于两次加息并不不合理；鉴于伊朗战争的不确定性仍然很高，欧洲央行在加息之前，最好再等待一段时间，而不是过早采取行动 [周末更新]。

- （俄罗斯）美国财政部将俄罗斯相关一般许可证的发行期限延长至5月16日，授权出售部分俄罗斯石油 [周末更新]。

- （西班牙）特朗普总统：有没有人关注西班牙这个国家的经济表现。尽管几乎没有为北约和他们的军事防御贡献，仅财务数字就非常糟糕。真让人悲伤!!! [周末更新]。

- （德国）GAZP.RU，德国开始私有化俄罗斯天然气公司子公司 - 《金融时报》。

- （保加利亚）保加利亚选举更新：前总统拉德夫的进步党以44.6%的选票领先，目前已统计32%的选票 - 初步结果。

- （英国）4月Rightmove房价环比：0.8%，同比：-0.9%。

- （伊朗）周六早上伊朗再次宣布霍尔木兹海峡关闭，理由是持续的美国封锁 - 媒体 [周末更新]。

- （伊朗）伊朗安全委员会：正在审查最近几天美国提出的建议；伊朗决心在战争结束之前控制霍尔木兹海峡 - 伊朗国家媒体（米赞）[周末更新]。

- （伊朗）伊朗最高联合军事指挥部：美国通过向一艘伊朗商船开火违反了停火。

- （伊朗）美国总统特朗普：今天一艘伊朗国旗的货船名为TOUSKA，近900英尺长，几乎和航空母舰一样重，试图突破我们的海军封锁，但进展不顺利 - 更新。

- （伊朗）美国总统特朗普：副总统范斯、特使维特科夫、贾里德·库什纳将前往巴基斯坦伊斯兰堡，与伊朗进行新一轮谈判；将于周一晚上抵达 - 白宫官员（更新）[周末更新]。

- （伊朗）伊朗尚未同意与美国进行另一轮谈判 - 伊朗媒体（塔斯尼姆）[周末更新]。

- （伊朗）特朗普：如果周三没有达成协议，可能不会延长停火，但将继续对伊朗港口封锁；将在周六举行与伊朗无关的新闻发布会 [周末更新]。

- （伊朗）一名伊朗高级官员否认特朗普关于停止铀浓缩的说法 - CNN（更新）[周末更新]。

- （伊朗）特朗普：伊朗想再次关闭霍尔木兹海峡；他们不能威胁我们；很好的对话正在进行，并将在今天结束前得到一些信息 [周末更新]。

- （伊朗）报道称美国军方正准备登船对与伊朗联系的油轮进行检查，并在国际水域扣押商船 - 《华尔街日报》[周末更新]。

- （伊朗）美国中央司令部：自封锁以来，美国已指示25艘船只改变航向。

- （伊朗）油轮跟踪数据表明，有一队油轮正离开波斯湾，穿越霍尔木兹海峡 - 媒体[周末更新]。

- （伊朗）MSCI新兴市场股票指数抹去了前期由于伊朗战争带来的损失 - 财经媒体。

- （阿联酋）阿联酋据说已开始与美国联邦储备讨论获得财务支持 - 《华尔街日报》。

截至01:20东部时间的水平

日经225指数上涨0.8%；ASX 200平盘；恒生指数上涨0.6%；上海综合指数上涨0.7%；Kospi上涨1.0%。

标准普尔500股指期货下跌0.6%；纳斯达克100指数下跌0.6%；DAX指数下跌1.3%；富时100指数下跌0.3%。

欧元1.1763-1.1729；日元159.20-158.78；澳元0.7159-0.7117；新西兰元0.5883-0.5850。

黄金价格下跌0.9%，报4788美元/盎司；比特币下跌1.7%，报74252美元；原油上涨6.0%，报87.52美元/桶；铜价下跌0.8%，报6.0685美元/磅。